丐帮帮主乔峰（黄日华 饰）英雄盖世、义薄云天，与燕王后裔慕容(róng )复（张国强饰）并称“北乔峰，南慕容”。时值江湖上突发多起命案，乔峰在帮助慕容复洗刷嫌疑的同时，却不想被丐帮的阴谋党揭发了自己的身世之谜，更因此被逐出丐帮。乔(qiáo )峰在追寻江湖命(mìng )案和自己身世之谜时，与慕(mù )容复的婢女阿朱（刘锦玲饰）患难见真情，结下共度一生的盟约，却(què )最(zuì )终因为两人误(wù )解阿朱的生父就是乔峰一直要寻找(zhǎo )的“带头大哥”，而酿下不可(kě )挽回的(de )悲剧……　　另一方面，大理镇南(nán )王世子段誉（陈浩民 饰）外出游玩，阴差阳错掉下悬(xuán )崖进入琅嬛福地，段誉在洞中偶得“北冥神功”和“凌波微步(bù )”两部(bù )武功秘笈，也对洞中一幅画像中的“神仙姐姐”一见钟情。其后他闯入曼陀山庄，发现慕容(róng )复的表妹王语嫣（李若彤饰）长相与“神仙姐姐”一模一样，无奈王语嫣一直钟情于表哥(gē )慕容复。在步步跟随王语嫣和慕容复的同时(shí )，段誉不慎发现了慕(mù )容复的阴谋，而王语嫣也逐渐被段誉的深情所打动。　　与此同时，少林寺小沙弥虚竹（樊少皇 饰）偶遇了遭仇家追杀受了重伤的天山童姥，善良的虚竹背着童姥一起逃难，更演绎了一段武林奇遇……