民国初期，安静沉实的常大勇（惠(huì )天赐）受(shòu )其父（鲍方）之命，接待其师叔公。一心以为他是一位长辈，不料原来是一位娇俏可人的小(xiǎo )姑娘柳若男（陈秀珠）惊为天人。因为辈份的关系，不敢向若男示爱。若男於是受到陈小福（吕良伟）猛烈追求，以「菊花第三个用途」一直邀约之(zhī )。 大勇父亲一直希望儿子继承其衣砵，在拳门登位的那天，大勇上台致辞时，他居然在台上讲出一句：若男我爱你！把父亲气得七窍生烟。但若男却(què )暗暗感动。 其後，大勇及小福一并去从军，遇上极度严厉但心地善良(liáng )的汉人军官（朱铁和）。由於汉人饱受旗人子弟欺负，小福为求在(zài )军中找个靠山，追求大帅(shuài )之女端木爱芝（林绮雯(wén )林漪娸）。 战後，大勇及小福来到上(shàng )海，重遇柳(liǔ )若男，此时她已经成为高级交际花，化名柳粉蝶，并成为一代枭雄（刘丹）的情妇。大勇一(yī )而再希望证实柳粉蝶为(wéi )柳若男，无奈她坚决否认。在小福安排下，大勇潜入粉蝶的房(fáng )间，赫然发现自己的画像，知道粉蝶对自己未有忘情，恳求粉蝶和(hé )他离开上海(hǎi )。当中更把一(yī )代枭雄都(dōu )收拾了(le )。 之後，大勇带著若男(nán )见父亲，究竟师侄老爷遇上师叔家嫂的(de )局面如(rú )何收拾呢？